TradeStation Walk Forward Optimizer (WFO) is an advanced tool for optimising automated trading systems (ATS) which automates the very complex multilevel process of statistical Walk Forward testing of ATS input parameters (Inputs). Where the possibilities of most classical optimisation tests end WFO enables performance of set of walk-forward analyses on optimised In-Sample historical data against…
In the previous chapter we explained what the Walk Forward Analysis (WFA) is. Now we are going to add a much more complex analysis – the Cluster Walk Forward Analysis (CWFA). CWFA is a very sophisticated tool that helps us determine whether the automated trading system (ATS) is really robust, i.e. able to generate profits…
If there in the world of trading and investing exists something like a free lunch, it is clearly and solely diversification. Essentially, there is nothing so extensive, extended and mathematically described as in the field of classic investments as portfolio theory. There are even studies that are trying to prove that success in investments of…
In this chapter I would like to focus on one of the biggest myths and misinformation about algorithmic trading that exists among novice traders. I am in contact with lots of beginners who are focused on discretionary trading and it is amazing how often they demonise automated trading systems (ATS). Yet I dare say that…
Нужно принять тот факт, что в наш век рынки стремительно меняются, и если мы намерены оставаться прибыльными в долгосрочной перспективе, понимание принципов работы автоматизированных торговых систем (АТС) является обязательным. Разработка такой торговой системы основана на генетическом программировании с использованием генетических и эволюционных алгоритмов. Вся концепция генетического программирования идет из биологического процесса: естественного отбора, эволюции и…
When you want to follow the rules of a consistent trading which are listed below, you must have not only the self-discipline and discipline, but also the faith in yourself. This may seem like an empty phrase and cliché. But I swear that I would sign under these 10 golden rules with my blood. It…
Я заметил, что некоторые трейдеры, которые готовятся к торговле в реальном времени и ориентированы исключительно на торговлю через внутридневные автоматизированные торговые системы (АТС), склонны недооценивать психологические аспекты этого стиля торговли. Подобная недооценка имеет свою логику — эти трейдеры учились у других опытных трейдеров тому, как устранить ошибки посредством автоматизированного исполнения торговых ордеров и как устранить…
Содержание этой главы следует за предыдущей главой, в которой мы объяснили, что такое Cluster Walk Forward Analysis (CWFA). Напомним, что в идеальном случае мы ищем CWFA, где все 30 анализов Walk Forward (WFA) проходят определенные критерии тестирования. В таком случае, общие результаты для данной WFA включают бокс с надписью «PASS» (см. Рис.1). Если критерии теста…
In the previous chapter we addressed optimisation tests which are the essential tool for robustness testing. We spoke about the optimisation tests primarily in relation with the sophisticated software platform TradeStation. Another tool which I use very often in this platform and which I perceive as the platform´s major competitive advantage is the Cluster Walk…
В последнее время я встречаю довольно много трейдеров, у которых были очень интересные идеи относительно построения автоматизированных торговых систем (АТС) для алгоритмической торговли. К сожалению, я часто вижу, что многие трейдеры полагаются исключительно на результат контрольной проверки, как указано на примере данной торговой системы и ее кривой доходности на рис. 1. В настоящее время существует…